仮想通貨取引とは何ですか?
仮想通貨取引とは何ですか?
何を学ぶのですか？
暗号通貨の初心者にどのような点について最も学びたいかを尋ねたところ、最も人気のある回答の 1 つは暗号通貨の取引方法でした。
これは驚くべきことではありません。仮想通貨は短期的な価格が変動しやすいため、取引に最適な資産です。言い換えれば、価格は急速かつ定期的に大幅に変化します。
不安定な資産は、価格変動を利用して利益を得るトレーダーにとって多くの機会を提供します。しかし、暗号通貨の取引は諸刃の剣です。ボラティリティが大きいということはリスクが大きいことを意味し、初心者トレーダーにとっては、お金を失うリスクはお金を稼ぐチャンスよりもはるかに大きくなります。
暗号通貨は新規かつ比較的未成熟な資産でもあり、長期にわたる真の可能性を予測するのが特に困難であることを意味します。
初期の投資家は天文学的な利益を享受しており、その普及はまだ比較的低いレベルにあるため、暗号通貨は依然として投資に比べて大きな利益が得られる可能性を秘めています。
その新規性は、特に伝統的な貨幣形態に対する挑戦との関連で、政府の目から見てその使用事例と正当性が証明されていないことを意味しており、そのため、機会と比較するには多くのリスクが横たわっていることになります。
取引と投資の区別
したがって、暗号通貨はリスクがあり、新規で不安定な資産ですが、短期的にも長期的にも大きな上昇の可能性があります。あなたの課題は、暗号通貨の取引方法を学び、その可能性を活用し、リスクを管理し、お金を稼ぐ方法を見つけ出すことです。
この時点では物事を単純にするために、暗号通貨からお金を稼ぐということは、購入した価格よりも高い価格でそれを売ることであると仮定しましょう (このセクションの後半で、それが潜在的にそれよりもはるかに複雑であることについて説明します)。例としてビットコイン。
これを念頭に置き、これまで紹介した暗号通貨から利益を得るための 2 つの広範なアプローチについて考えて、次の 2 つの質問について考えてみましょう。
どちらの質問も、不確実なビットコインの将来の価格変動を予測するためにお金を危険にさらす必要があります。決定的な違いは時間枠です。これにより、投資に対する不確実性やリスクについて、異なる考え方ができるようになります。
その理由は、24時間にわたるビットコインの価格に影響を与えるものと、4年間にわたるその軌跡に影響を与えるものは異なるためです。
はい、24 時間チャートは 4 年チャートのサブセットであり、毎日の変化を合計すると、長期的なパターンを形成するために滑らかになりますが、特定の日に何が起こったかに基づいて長期的な予測を立てることはできませんし、その逆も同様です。
長期的な変化に影響を与える要因は、短期的な変化に影響を与える要因とは異なります。
短期間の売買について話すとき、それは取引について話します。短期的な値動きに頻繁に賭ける。
対照的に、購入して長期間受動的に保有し、その後売却して利益を得ることは投資とみなされます。
ビットコインの世界では、資産を長期にわたって保有する決意を表す用語「ホドリング」さえ誕生しました。
したがって、暗号通貨からお金を稼ぐことに興味がある場合は、その違いと、それぞれに関連するさまざまな意思決定プロセスを理解する必要があります。
選択する必要はありません。違いを理解し、活動を分けている限り、トレーダーと投資家の両方になることも、どちらでもないこともできます。
トレーディング vs ホドリング
トレーディングとホドリングの両方でリスクを管理する必要がありますが、リスクは短期と長期の異なる時間枠で展開され、リスクへの影響、つまりリスクが価格変動としてどのように現れるか、リスクを管理するアプローチはそれぞれ異なります。
短期的な資産価格の動きと取引量を分析するための包括的な用語は、テクニカル分析です。
資産の将来の成功への影響をより広範囲に見て、長期にわたって展開する要因を通じてリスクを測定することは、ファンダメンタルズ分析と呼ばれます。
ファンダメンタルズ分析とテクニカル分析は重複する場合がありますが、トレードと投資を区別するための有用なフレームワークを提供します。しかし、どちらのアプローチも結局のところリスクを測定することに変わりはありません。
したがって、暗号通貨の取引方法を学ぶこのセクションの基礎は、意思決定プロセスを検討することから始まります。
テクニカル分析- 価格とその由来を理解します。価格データと価格チャートの読み取り。歴史的傾向を解釈する。出来高と主要な価格指標について学ぶ
基礎分析- 暗号通貨の主要な採用/パフォーマンス/健全性指標を理解します。価格と経済全体の相関関係。利用可能な導入/価格モデル
リスク管理- リスクを測定する方法。リスクと取引規模
意思決定に関する概念を理解したら、実行に進みます。
初めての取引を行う- 自分の評価に基づいて、実際に取引を行う方法とその複雑さを学びます。
高度な取引トピック:基本を学習したら、より複雑でリスクの高い取引ツールを導入することができます。これにより、レバレッジを活用したり、自動化によって実行プロセスを高速化したりすることでエクスポージャーを増やすことができます。
地に足がついた状態
トレーディングでもホドリングでも、基本的には購入した時点よりも高い価格で仮想通貨を売却できることに賭けていることになります。 「賭け」という言葉を使うとたじろぐかもしれませんが、取引はギャンブルの一種です。
重要なのは、構造化されたアプローチを通じて、それをスキルベースの意思決定に落とし込み、オッズやリスクを自分に有利に傾けることです。
単純に取引所に口座を開設し、直感や読んだランダムなツイートだけを頼りに取引を行うと、それは運任せのプロセスになってしまいます。
コインを投げるのと同じかもしれませんが、（後で説明するように）確率が低く、ほぼ確実に火傷を負うことになります。
トレードを学ぶことは、ポーカーを学ぶことと同じだと考えることができます。経験豊富なプレイヤーが初心者を利用する可能性が高く、急な学習曲線に直面する必要があります。
これはパレートの法則として知られており、利益の大部分は少数の参加者によってもたらされます。学習曲線は、潜在的な利益に比例して急勾配になります。
特に投資ではなく取引をしたい場合は、目を開いて地に足を付けて成功のチャンスに耐える必要があります。トレーダーの大半は初年度に失敗してしまいますが、それは仮想通貨の取引方法やパレートの法則の基本を理解していないだけでなく、自分自身を理解していないことが原因です。
トレーディングには知識と数学的規律（数字を計算し、市場に対して優位性を見つけようとすること）が必要ですが、それと同じくらい重要なのは、明確な目的と心理的規律を持つことです。
正確な底値で買って、最高値で売ることは期待できません。このツイートは、ビットコイン市場の高値がいかに一瞬だったかを要約しています。
代わりに、現実的な期待を設定する必要があります。アクティブな取引を開始する場合は、取引ジャーナルと呼ばれるものに行動を記録します。
心理的規律は、自分が何をどのように達成しようとしているのかについて自分に正直になることから始まります。トレーディングジャーナルはその中で重要な役割を果たします。まったくの初心者として、一夜にして金持ちになれる可能性はごくわずかで、宝くじに当たるのと同じくらいです。したがって、現実的な期待から始めてください。
車の運転を習っているとしたら、オンラインのチュートリアルをいくつか読んでから高速道路に乗りますか?トレーディングは、車の運転を習うのと同じように、適切な準備が必要な危険な行為です。
成功したトレーダーは、そうでなければ資本から得られる利益（割引率とも呼ばれる機会費用）を上回る収益を上げるだけで満足します。
彼らはトレードのたびに大金を叩き出すつもりはなく、トレードの多くは損失で終わるだろう。それを理解し、受け入れることができる必要があります。
負けた取引をすることに不快感を感じ、すぐに損失を取り戻したいという欲求に負ける場合、あなたはトレード（または他の形式のギャンブル）には向いていません。
運とスキルを区別することも同様に重要です。単に運が良かっただけではないと自分自身が納得できない限り、取引で正しい側に立ったとしても、それを突破したことにはなりません。取引を事後的に合理化し、単に幸運であったのではなく、自分のアプローチのおかげで成功したと考えるのは非常に簡単です。
タイプライターの前に十分な数のサルを配置すると、そのうちの 1 匹が最終的にビットコインのホワイトペーパーを作成します。これでは彼らはサトシ・ナカモトではありません。これは生存者バイアスと呼ばれるもので、トレーディングにも同じことが当てはまります。これは、効果的な意思決定に影響を与え、失敗につながる可能性のある多数の行動バイアスの 1 つです。
このセクションの後半で説明するように、トレーダーにはさまざまなタイプがあり、主な差別化要因は、適切な調査に費やすことができる時間です。取引頻度は、分析に費やすことができる時間に正比例する必要があります。
バケツに冷や水を浴びせられてもがっかりしない人のために、次の記事では仮想通貨の価格がどこから来るのかを説明します。